TRF的曝險戶數及金額現在不敢公佈了

TRF地雷 3797企業中招

曾銘宗：對銀行已失信心 將更強力處分

2014年05月20日

近3800企業戶踩到TRF地雷，金管會重懲銀行。圖為主委曾銘宗。黃世宏攝

再下重手
【廖珮君╱台北報導】人民幣目標可贖回遠期契約（TRF）銷售引發爭議，據金管會最新統計，全體銀行共銷售1608億元TRF商品給3797戶法人，已實現損失是60億元，其中各銀行國外分行共賣708戶、金額634億元，金管會下周將再重懲3家銀行。

金管會主委曾銘宗強調，這些客戶有70%屬避險，僅30%是非避險，風險仍可控制，因為7成是避險，這邊損失、其他地方有獲利，剩下3成部分，則將要求銀行協助客戶再做避險（可能指重新做1個反向避險契約）。 

今宣布通案檢討措施

9家銀行違規銷售TRF，除永豐銀已遭處分外，其他8家正陳述意見，金管會月底將再重懲其中3家銀行，另外缺失較小的5家銀行將處糾正。
據初步調查，金管會金檢9家銀行為永豐銀、台北富邦銀、台新銀、大眾銀、國泰世華銀、玉山銀、安泰銀、新光銀等，9家銀行均有缺失，但缺失大小不一。金管會今將宣布TRF通案性檢討措施。
曾銘宗昨嘆，此事件後，認為道德勸服已無用，金管會對銀行失去信心，將用更強力處分，來遏止再發生類似情況。
曾銘宗說，金融機構追求利潤，經理人有業績壓力，若金管會用道德勸說，可做到落實程度不高，金管會未來將循3大途徑，一是修法規、辦法；二是透過金檢查核、了解執行情況；最後是銀行業務出狀況時「重懲」。 

目前接獲客訴有9件

金管會昨赴財委會對「TRF等衍生性商品」做專案報告。曾銘宗坦言，TRF這種商品，是讓客戶「獲利機會大但金額小」、「損失機會小但卻賠很大」。
銀行主管說，TRF商品在台灣銷售超過10年，過去是「賭」澳幣、日圓，去年初開放人民幣後，國內就開始銷售「賭」人民幣匯率的TRF，又以新銀行銷售最多。據統計，全世界的人民幣TRF銷售到台灣就佔24%、賣到其他國家佔75%。
立委吳秉叡質疑，若人民幣續貶，是否會造成已實現損失擴大到上百億元？曾銘宗說，要看客戶進場時點，基本上進場時點約人民幣6元多，要變成上百億元機會不高，且目前客訴僅有9件。 

曝險額估僅剩240億

曾銘宗說，去年9月TRF出現陳情案、金管會也發現某銀行OBU獲利暴增，旋即介入調查，目前銀行銷售TRF總曝險額是1608億元，且全都是承做人民幣。
他說，銀行端的風險，就是客戶不交割的信用風險，但銀行產品多拋給上一手銀行，加上多有5成保證金，再扣掉客戶7成避險，風險仍在合理程度。
若以不考慮匯率波動因素，以銀行總曝險額1600億元來看，扣除5保證金、再乘上3成非避險，銀行曝險額將僅剩240億元。 

目標可贖回遠期契約(TRF)現況

項目 內容
★銀行總承做戶數：3797戶（其中國外分行承做708戶）
★銀行總承做金額：1608億元（其中國外分行承做634億元）
★契約內容：
◎均以「對賭」人民幣匯率為主
◎70%避險、30%非避險
★主要缺失銀行：共9家銀行，其中永豐銀已被處分，後續將再處分3家，其他5家處糾正
★主要缺失：
◎核給客戶交易額度時，沒有評估客戶風險承擔能力
◎未依客戶交易目的、經驗和營收等條件給予適合商品
◎沒有對高風險商品做上架審查或審查不確實
◎對一般客戶交易文件，全用英文表達，也沒告知最大損失和中途解約事宜
◎銀行以不具資格的企金業務員去做商品銷售
資料來源：金管會